Gần đây giá vàng lại lập đỉnh mới, nhiều người bắt đầu nghiêm túc xem xét mua vàng để giữ giá trị. Nhưng thành thật mà nói, câu hỏi làm thế nào để mua vàng trông có vẻ đơn giản, thực ra có nhiều thủ thuật không nhỏ. Tôi đã nghiên cứu một thời gian, phát hiện ngoài vàng thỏi truyền thống, còn có nhiều cách khác để tham gia thị trường, hiệu quả và chi phí chênh lệch khá lớn.

Trước tiên nói kết luận nhé, nếu bạn muốn giữ vàng lâu dài để chống lạm phát, then chốt là tìm điểm vào tốt, đừng đợi giá tăng rồi mới vội vàng mua. Nhưng nếu muốn kiếm lời ngắn hạn từ chênh lệch giá, thì phải chọn đúng công cụ.

Con đường vàng vật chất tôi tạm loại bỏ trước. Dù cầm thật vàng thỏi cảm giác an toàn, nhưng thành thật mà nói, chi phí mua bán cao đến mức đáng sợ, phí giao dịch, phí lưu giữ, thuế khai báo cộng lại có thể lên tới 1% đến 5%. Hơn nữa vàng không sinh lời, còn phải lo vấn đề bảo quản, tính thanh khoản cũng bình thường. Nếu chỉ để đầu tư tăng giá trị, vàng vật chất thực ra không phải lựa chọn tiết kiệm nhất.

Vậy mua vàng thỏi ở đâu tốt hơn? Nếu bắt buộc phải mua vàng vật chất, ngân hàng Đài Loan là lựa chọn hàng đầu, họ nhập vàng từ ngân hàng Thụy Sĩ, chất lượng đảm bảo, bán từ 100 gram trở lên, phí cũng minh bạch hơn so với các tiệm vàng. Nhưng tôi vẫn khuyên, trừ khi bạn thực sự muốn sưu tầm hoặc phòng ngừa rủi ro, còn không thì không cần phải đi theo con đường này.

Sổ tiết kiệm vàng thì tiện hơn nhiều. Ngân hàng giúp bạn giữ vàng, không cần lo lắng về an toàn, có thể giao dịch nhỏ lẻ, còn có thể đổi lấy vàng thật. Chi phí khoảng 1%, thuộc mức trung bình. Tuy nhiên cần chú ý đến chi phí đổi ngoại tệ, nếu mua bán nhiều sẽ tích tụ phí rất nhanh. Phương thức này phù hợp với những nhà đầu tư muốn giữ lâu dài, ít giao dịch.

Vàng ETF cũng là lựa chọn không tồi. Tiêu chuẩn thấp, thanh khoản tốt, mua bán dễ dàng, phù hợp cho người mới bắt đầu. Quản lý phí của GLD và IAU ở Mỹ chỉ khoảng 0.25% đến 0.4%, rẻ hơn nhiều so với ETF trên thị trường Đài Loan. Nhưng điểm trừ là chỉ có thể mua vào, không thể bán khống, phù hợp cho đầu tư dài hạn thuần túy.

Để nói về giao dịch ngắn hạn, hợp đồng tương lai vàng và CFD là những lựa chọn chính. Hợp đồng tương lai có thể giao dịch hai chiều, hoạt động 24 giờ, đòn bẩy tăng cường hiệu quả vốn, thuế thấp (gần như không đáng kể). Nhưng cần lưu ý, hợp đồng tương lai có ngày đáo hạn, cần phải gia hạn hợp đồng, điều này phát sinh chi phí bổ sung.

So với đó, CFD linh hoạt hơn nhiều. Không có ngày đáo hạn, không phí giao dịch, yêu cầu ký quỹ thấp hơn, chỉ cần vài chục đô la là có thể bắt đầu giao dịch. Tôi đã thấy có người dùng nền tảng Mitrade, chỉ với 18 đô la đã giao dịch 0.01 lot vàng. CFD phù hợp cho những nhà giao dịch có ít vốn nhưng muốn vào ra nhanh.

Nói về lựa chọn nền tảng, nếu làm hợp đồng tương lai, Sở Giao dịch Hàng hóa Tương lai Đài Loan thời gian giao dịch ngắn hơn, các nhà môi giới quốc tế hoạt động gần như 24/7, thanh khoản tốt hơn. Còn CFD, cần chọn nền tảng có giấy phép quản lý quốc tế, tránh xa các nền tảng lừa đảo. IG Markets, Plus500 đều khá tốt.

Cuối cùng, nhắc nhở rằng đòn bẩy là con dao hai lưỡi. Có thể nhân lợi nhuận nhưng cũng nhân tổn thất, người mới nên dùng tài khoản ảo để luyện tập, quen rồi mới dùng tiền thật. Ngoài ra, vàng dù được xem là tài sản phòng ngừa rủi ro, nhưng biến động ngắn hạn khá lớn, ví dụ năm 2024 giá vàng từ 2700 USD tăng lên 3700 USD, tình hình này thực sự thu hút nhiều nhà giao dịch ngắn hạn.

Tổng kết lại, muốn giữ giá trị thì chọn sổ tiết kiệm vàng hoặc ETF, muốn kiếm lời chênh lệch thì xem hợp đồng tương lai hoặc CFD. Mua vàng thỏi ở đâu không quan trọng bằng việc chọn công cụ phù hợp với phong cách đầu tư của chính bạn.